众鑫股份上市首日涨58% 募资68亿元比计划少募97亿

  中国经济网北京9月20日讯今日，浙江众鑫环保科技集团股份有限公司（股票简称：众鑫股份，股票代码：603091.SH）在上交所主板上市。该股开盘报46.60元，截至收盘报41.87元，涨幅58.00%，成交额6.47亿元，振幅20.26%，换手率73.93%，总市值42.81亿元。

  众鑫股份主营业务为自然降解植物纤维模塑产品的研发、生产及销售，主要利用蔗渣浆、竹浆等天然植物纤维材料，通过模具塑造成型，实现吸塑、注塑工艺的造型效果，是塑料制品的良好替代，大范围的应用于餐饮、快消、医疗、工业等领域。公司基本的产品为餐饮具及精品工业包装，餐饮具系用于餐饮或类似用途的器具，最重要的包含餐盒、盘、碟、刀、叉、筷、碗、杯等。

  截至上市公告书签署日，滕步彬直接持有公司17.6552%的股份，间接持有公司14.0784%的股份，经过控制浙江达峰、金华闳识、金华众腾、金华御宇、金华新之、金华简竹、金华欢庆、金华洪福、金华天钧间接控制公司29.1346%的股权，故其通过直接及间接方式合计控制公司46.7896%的股权；滕步彬的一致行动人季文虎直接持有众鑫股份20.5067%股权。综上，滕步彬通过直接、间接及一致行动安排合计控制公司67.2963%股权，系公司的实际控制人。

  众鑫股份于2023年8月23日首发过会，上交所上市审核委员会2023年第77次审议会议现场问询的主要问题：

  1.请发行人代表：（1）结合获客方式、产品类别、销售政策、主要合同条款、运营及管理模式等，说明公司将客户划分为品牌商、贸易商、计算机显示终端等的依据及合理性，未将品牌商列入经销商或贸易商模式的主要是根据，是不是满足行业惯例，相关销售模式的信息公开披露是否准确；（2）说明与同行业可比公司海外客户性质、销售模式是不是真的存在差异，如是，说明差异的原因及合理性。请保荐代表人发表明确意见。

  2.请发行人代表结合与可比公司主要成本结构及差异情况、主要燃料热值消耗、生物质燃料主要供应商及采购价格、大额锁价订单执行情况等，说明报告期毛利率明显高于同行业可比公司的合理性，成本核算相关内控制度及执行是否有效。请保荐代表人发表明确意见。

  3.请发行人代表对比报告期主要经营业务收入迅速增加情况，说明2023年上半年公司主要经营业务收入下降的原因及合理性，是不是真的存在应披露而未披露的公司经营环境发生或即将出现重大不利变化的情形。请保荐代表人发表明确意见。

  众鑫股份本次在上交所主板公开发行股份的数量为2,555.97万股，约占发行后总股本的比例为25.00%，全部为公开发行新股，不涉及公司股东公开发售股份，发行价格为26.50元/股。众鑫股份的保荐人（承销总干事）为中信证券股份有限公司，保荐代表人为魏炜、朱玮。

  众鑫股份这次发行募集资金总额67,733.21万元，扣除发行费用（不含税）后的募集资金净额为57,075.44万元。公司最终募集资金净额比原计划少96,751.01万元。众鑫股份2024年9月12日披露的招股书显示，公司拟募集资金153,826.45万元，用于年产10万吨甘蔗渣可降解环保餐具项目（崇左众鑫一期）、年产10万吨甘蔗渣可降解环保餐具项目（来宾众鑫一期）、研发中心建设项目、补充流动资金。

  众鑫股份本次公开发行新股的发行费用合计10,657.77万元（不含税），其中保荐承销费为7,480.00万元。

  上述同期，公司销售商品、提供劳务收到的现金分别为87,830.41万元、133,678.75万元和133,774.42万元，经营活动产生的现金流量净额分别为22,499.34万元、17,063.63万元和21,897.48万元。

  2024年1-6月，众鑫股份实现营业收入70,751.64万元，变动率为17.02%；净利润/归属于母公司股东的净利润13,666.93万元，变动率为38.56%；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润13,852.66万元，变动率为45.68%；经营活动产生的现金流量净额6,259.08万元，变动率为-25.23%。

  根据目前经营情况，公司预计2024年1-9月营业收入为110,000万元至120,000万元，变动比例14.39%至24.79%；归属于母公司股东的净利润21,000万元至25,000万元，变动比例32.59%至57.85%；扣除非经常性损益后归属于母公司股东的净利润20,500万元至24,500万元，变动比例27.04%至51.83%。